Kryptomeny pre začiatočníkov: ako fungujú a aké nesú riziká

Kryptomeny sa za posledné roky presunuli z okraja internetu do bežných správ aj rozhovorov pri káve. Mnoho ľudí o nich už počulo, no málokto by vedel po pravde vysvetliť, čo to vlastne je a ako fungujú. Tento článok je pokojným úvodom pre úplných začiatočníkov.

Cieľom nie je nikoho nahovárať na nákup ani sľubovať zbohatnutie. Naopak, chceme zrozumiteľne vysvetliť základné pojmy, ukázať, ako sa kryptomeny nakupujú, a najmä otvorene pomenovať riziká, ktoré s nimi súvisia. Kryptomeny patria medzi vysoko rizikové aktíva a hodia sa len pre časť ľudí.

Ak po prečítaní zostanete pri tom, že téme nerozumiete dostatočne na to, aby ste do nej vložili peniaze, je to úplne v poriadku. Informované rozhodnutie nič nerobiť je tiež plnohodnotné rozhodnutie.

Čo je kryptomena a ako funguje blockchain

Kryptomena je digitálna forma hodnoty, ktorá existuje len v elektronickej podobe. Na rozdiel od eura ju nevydáva centrálna banka ani žiadny štát. Záznamy o tom, kto koľko vlastní a kto komu poslal peniaze, sa neukladajú v jednej banke, ale na množstve počítačov po celom svete súčasne.

Túto spoločnú účtovnú knihu predstavuje takzvaný blockchain, teda reťazec blokov. Predstavte si zošit, do ktorého sa zapisujú všetky transakcie. Každá nová strana (blok) sa pevne naviaže na predchádzajúce a kópiu tohto zošita má tisíce ľudí naraz. Práve preto sa záznam nedá jednoducho prepísať alebo sfalšovať. Bezpečnosť zabezpečuje šifrovanie (kryptografia), podľa ktorého kryptomeny dostali aj svoje meno.

Dôsledok je dôležitý. Keďže za systémom nestojí žiadna inštitúcia, neexistuje ani zákaznícka linka, ktorá by vám zablokovanú alebo omylom odoslanú platbu vrátila. Sloboda a nezávislosť tu idú ruka v ruke s plnou osobnou zodpovednosťou.

Bitcoin, ethereum a tisíce ďalších

Najznámejšou kryptomenou je bitcoin, ktorý vznikol v roku 2009 ako prvý svojho druhu. Často sa prirovnáva k digitálnemu zlatu, pretože jeho celkové množstvo je obmedzené a slúži najmä ako uchovávateľ hodnoty a platidlo. Jeho cena sa pohybuje rádovo v desiatkach tisíc eur za jednu mincu, kupovať sa však dajú aj malé zlomky.

Druhou najväčšou kryptomenou je ethereum. Tá nie je len menou, ale aj platformou, na ktorej bežia takzvané inteligentné zmluvy a rôzne aplikácie. Okrem nich existujú tisíce ďalších kryptomien, od projektov so skutočným využitím až po čisto špekulatívne alebo žartovné mince bez reálnej hodnoty. Práve pri menej známych projektoch je riziko podvodu a úplnej straty najvyššie.

Ako sa kryptomeny nakupujú

Najčastejšou cestou je registrácia na niektorej z kryptoburz. Tieto platformy musia v Európskej únii dodržiavať pravidlá, preto si pri registrácii vyžiadajú overenie totožnosti dokladom. Po vložení peňazí, napríklad kartou alebo prevodom, si na burze môžete kúpiť zvolenú kryptomenu.

Nakúpené mince môžete nechať na účte burzy, alebo ich presunúť do vlastnej peňaženky. Ľudová poučka znie, že kto nedrží svoje kľúče, ako keby mince nevlastnil, pretože sa spolieha na cudziu firmu. Pri vlastnej peňaženke máte plnú kontrolu, no aj plnú zodpovednosť. Ak stratíte súkromný kľúč alebo takzvanú obnovovaciu frázu, k peniazom sa už nikto nedostane.

Pre úplných začiatočníkov platí jednoduché pravidlo. Skôr než pošlete akúkoľvek väčšiu sumu, vyskúšajte si celý postup s minimálnou čiastkou. Overte si, že prevod prišiel tam, kam mal, a že rozumiete každému kroku.

Volatilita a riziká, na ktoré si dať pozor

Najväčšou vlastnosťou kryptomien je vysoká volatilita, teda prudké kolísanie ceny. Hodnota môže v priebehu dní alebo aj hodín vyskočiť o desiatky percent nahor, no rovnako rýchlo padnúť. To, čo niekomu prinieslo zisk, prinieslo inému veľkú stratu. Nikto, ani odborníci, nevie spoľahlivo predpovedať, kam sa cena pohne.

Druhým rizikom sú podvody. Falošné burzy, falošné aplikácie, podvodné správy s prísľubom istého zhodnotenia, falošné výzvy na zdvojnásobenie vkladu aj podvodníci, ktorí sa vydávajú za technickú podporu. Platí jednoduché varovanie: ak vám niekto sľubuje istý a vysoký výnos bez rizika, takmer určite ide o podvod.

Európska únia síce postupne sprísňuje pravidlá pre poskytovateľov kryptoslužieb (regulácia známa pod skratkou MiCA platí v plnom rozsahu od konca roka 2024 a dohľad na Slovensku vykonáva Národná banka Slovenska), no ani regulácia nechráni pred poklesom ceny ani pred vlastnou neopatrnosťou.

Ako sa kryptomeny zdaňujú na Slovensku

Zisk z predaja kryptomeny je na Slovensku zdaniteľným príjmom fyzickej osoby. Zdaňuje sa rozdiel medzi predajnou a nákupnou cenou, pričom za zdaniteľný moment sa považuje nielen výmena na eurá, ale spravidla aj nákup tovaru či služby alebo výmena za inú kryptomenu.

Na zisk sa uplatňujú bežné sadzby dane z príjmu (základná sadzba je 19 alebo 25 percent podľa výšky príjmu) a do hry vstupujú aj zdravotné odvody, takže celkové zaťaženie môže byť citeľné. Na rozdiel od niektorých okolitých krajín na Slovensku v súčasnosti neplatí oslobodenie od dane po určitej dobe držby ani oslobodenie malých súm do ročného limitu, hoci sa o takýchto úľavách opakovane diskutuje. Pravidlá sa však menia, preto si presný výpočet a aktuálne sadzby vždy overte na stránke Finančnej správy alebo u daňového poradcu.

Kryptomeny sú zaujímavou technológiou aj špekulatívnym aktívom súčasne. Pre niekoho môžu predstavovať malú časť úspor, pre iného zbytočné riziko. Tento článok má informačný charakter a nie je investičným odporúčaním. Rozhodnutie a zodpovednosť za prípadnú stratu vždy ostáva na vás.

Zdroje: Národná banka Slovenska (dohľad nad kryptoaktívami), EUR-Lex a KPMG (nariadenie MiCA), Finančná správa SR a portál Podnikajte.sk (zdaňovanie virtuálnych mien). Spracovala redakcia.